1. 點解要學技術分析？
技術分析嘅核心假設係：所有市場資訊已經反映喺價格度。與其估 Fed 主席會唔會加息、估 CPI 數據，不如直接讀懂價格走勢本身。
對新手嚟講，技術分析提供三個關鍵能力：
- 客觀入場 / 出場訊號（唔靠直覺）
- 可以量化嘅風險控制（止損位有依據）
- 可以回測嘅策略框架（可以驗證）
2. K 線（Candlestick）基礎
每支 K 線代表一個時間周期嘅價格走勢，包含 4 個資料：
- Open（開盤價）
- High（最高價）
- Low（最低價）
- Close（收盤價）
實體（Body）= 開盤 ↔ 收盤；影線（Wick）= 最高 / 最低到實體嘅距離。
| 形態 | 意義 | 常見位置 |
|---|---|---|
| Doji（十字星） | 多空勢均，猶豫 | 趨勢末端可能反轉 |
| Hammer（錘頭） | 底部反轉訊號 | 下跌趨勢末端 |
| Shooting Star（流星） | 頂部反轉訊號 | 上升趨勢末端 |
| Engulfing（吞噬） | 強烈反轉訊號 | 趨勢轉折點 |
| Inside Bar（內包線） | 暫時整固 | 突破前的壓縮 |
3. 趨勢同趨勢線
Dow Theory 嘅精髓：Higher High + Higher Low = Uptrend；Lower High + Lower Low = Downtrend。橫盤就係 range（區間）。
畫趨勢線：
- 上升趨勢線：連接至少兩個 higher low。
- 下降趨勢線：連接至少兩個 lower high。
- 趨勢線突破 = 潛在方向改變。
💡 Tips：唔好強行畫趨勢線。如果要調整 3 次先對齊，代表趨勢線根本唔存在。
4. 支持（Support）同阻力（Resistance）位
支持位 = 價格曾經多次停止下跌嘅價位，買方力量強。阻力位 = 價格曾經多次停止上升嘅價位，賣方力量強。
實用規則：
- 越多次測試，越有效。
- 時間框架越大，越重要（日線 > 4 小時 > 1 小時）。
- 突破後角色互換：阻力破位後變支持，反之亦然。
- 整數價（$2,300、1.1000、150.00）通常係心理關口。
5. 常用技術指標
-
移動平均線（MA / EMA）：最基礎嘅趨勢指標。
- EMA 20 / 50：短中期趨勢
- EMA 200：長期趨勢，機構常用
- 價格企均線上方＝偏多；下方＝偏空
-
RSI（相對強弱指標）：衡量動能。
- RSI > 70：超買（可能回調）
- RSI < 30：超賣（可能反彈）
- 背離（價格創新高但 RSI 冇）＝潛在反轉
-
MACD：追蹤動能同趨勢。
- MACD 線交叉 Signal 線＝趨勢轉換訊號
- 柱狀圖轉正 / 負＝動能方向改變
-
Bollinger Bands：衡量波幅。
- 窄帶＝低波動（可能突破）
- 寬帶＝高波動
⚠️ 新手常錯：喺圖表堆 8–10 個指標，最後整個圖睇唔清楚。最好只用 2–3 個互補嘅指標（例如 EMA + RSI 或 EMA + MACD）。
6. 點樣揀時間框架？
| 時間框架 | 適合策略 | 持倉時間 |
|---|---|---|
| M1 / M5 | Scalping（剝頭皮） | 幾秒至幾分鐘 |
| M15 / M30 | 短線 intraday | 幾十分鐘 |
| H1 / H4 | Day / Swing trading | 幾小時至幾日 |
| D1 | Position trading | 幾日至幾星期 |
多時間框架分析（MTF）：日線決定方向 → 4 小時確認結構 → 1 小時找入場點。呢個係最常用嘅框架。
7. 新手陷阱
- 過度擬合圖表（事後諸葛亮）
- 指標 > 價格行為（Price Action）— 其實價格先係最重要
- 追求完美入場 → 錯過大部分機會
- 睇 M5 圖做長線決策
- 唔睇日線結構就落短線單
- 同時信 10 個指標，互相矛盾時無所適從
8. 常見問題 FAQ
技術分析真係有用嗎？
技術分析唔係「預測未來」嘅水晶球，而係為你嘅交易訂立客觀規則同紀律。配合風險管理，長線可以改善你嘅期望值。
同基本面分析邊個好？
短中線以技術分析為主，長線宜加入基本面同宏觀分析（利率、通脹、地緣政治）。兩者並非互斥，可以互相印證。
學技術分析要幾耐？
基本概念 1–2 星期可以掌握，但要靈活運用喺實盤至少需要 3–6 個月持續練習。寫交易日誌加速進步。